元本確保型投資信託

お勧めできない投資信託のひとつに、為替ヘッジしてあるファンドというのが挙げられます。為替のリスクヘッジができて安心と思われがちですが、日本は世界レベルでみてもかなり金利が安いため、外貨に換金しても為替ヘッジをしてしまえば、両国の金利差分の経費が必要となります。そうなると、日本株や債権の投信を購入するのと、大して変わらないということになってしまいます。投資信託にはさまざまな種類がありますが、中にはこのようにお勧めできないものもあります。上記以外の投資信託では、元本確保型投資信託というのも避けたほうがいいでしょう。これも元本保証の投資なので安心だと思われがちですが、その確保すべき元本はまったく運用されてなかったり、割引債を購入したあとの残額でのみ投資運用をしていたりします。これは、利益を得るのは販売会社と運用会社だけというパターンで終わるだけです。